A corto plazo

Líneas de descuento

Una línea de descuento es un producto financiero por el cual el banco nos adelanta el importe de los documentos a negociar, (letras de cambio, pagarés, certificaciones, recibos normalizados...) que tienen un vencimiento cierto, cobrándonos una comisión por ello.

La línea de descuento se firma entre el banco que nos ofrece la línea y nosotros, ante notario y con un límite máximo. Es decir, podremos llevar efectos al descuento hasta que la suma del pendiente sume el máximo que figura en la póliza. En caso de que excedamos el límite, el banco puede arbitrariamente, permitirnos sobrepasarlo, pero eso ocurrirá cuando la calidad de nuestro descuento es buena.

El coste de la línea de descuento está compuesto por una comisión por recibo más unos intereses, que se cobrarán por los días que faltan hasta el vencimiento del recibo, 30 días, 60 o los que sean. Sin embargo, hay una modalidad, llamada forfait, que supone un cobro de intereses superior, pero sin comisiones, que normalmente será más ventajoso que pagar intereses y comisiones, ya que el tipo de interés debería ser muy alto para superior la comisión.

La línea de descuento puede llevar aparejadas unas garantías adicionales, patrimoniales o de otro tipo o bien la propia calidad de los documentos a descontar, la solvencia de las empresas a las que giramos papel o lo que el banco considere suficiente para ofrecernos ese anticipo de dinero.

El funcionamiento del descuento opera de la siguiente manera. Giramos una letra de cambio, recibo, pagaré, certificación a un cliente nuestro. Este tiene la ventaja de no pagar hasta transcurrido el plazo acordado y nosotros podemos actuar de dos maneras. Esperar a cobrar al vencimiento o bien descontar el papel en nuestra línea de descuento, con lo que conseguimos liquidez inmediata a un precio pactado con el banco.